中国P2P网贷行业一季度报告：正常运营平台1027家

本篇文章6395字，读完约16分钟

摘要

据01统计，截至2019年第一季度末，p2p网络借贷行业共有1027个正常运营平台，同比下降52.5%。第一季度，有53个问题平台，与2018年第四季度相比下降了77.1%，仅为2018年第三季度问题平台数量的十分之一。其中，网站关闭和清算占73.6%。

一季度，行业贷款总额为2459亿元，同比下降8.4%，同比下降55.5%；其中，3月份贷款金额857亿元，同比增长24.6%，同比下降53.5%。截至3月底，行业贷款余额为8029亿元，同比下降3.6%。3月份行业平均贷款利率为9.42%，比上个月提高0.27个百分点；平均贷款期限为315天，比2月份多41天。借款人和投资者数量环比增长21%以上，人均贷款额和人均贷款额略有增加。

一季度，监管力度继续加大，175号和1号两个重大文件出台，奠定了2019年“还”和“减”的主旋律，也显示了整改的坚定性和彻底性。“175号文件”表明，平台通过备案非常困难，也很少。一号文件的核心是积极推进行政审批、数据报送、整改验收，明确“新三降”，统一地方要求，继续压缩存量业务。在央视“3.15”晚会曝光“714高炮”高息现金贷款的混乱和背后的行业暴力集资后，许多监管部门也展开了调查和严厉打击，一些p2p平台也在其中。

同时，“头”平台经常移动，但它是冰和火。一方面，上市、融资、并购和整合相继发生，如何忠电子贷款提交招股说明书；泰然金额、贵公司贷款母公司甲印金等。更新招股说明书；银多网完成c+轮融资；网通控股(拥有p2p平台的网通普惠)与美国上市公司完成了合并；优惠贷款将信易惠民和信易普惠整合到上市公司中。另一方面，清算、备案和调查集中在3月底。例如，红菱创业投资宣布清算，Tuandai.com被立案调查，口袋财务管理参与调查。

自第一季度以来，p2p网上贷款行业面临许多挑战，这只是一个前奏。未来的监管和市场趋势可能会比预期的更加严峻。对于愿意向前发展的平台，最好的政策是积极接受监管，加强信息披露和风险控制，并坚持合规运营；对于贷款人来说，不要盲目相信所谓的“大”平台，记住要谨慎判断和选择。

一、平台数量:问题平台数量大幅减少，网站关闭和清算占73.6%

截至2019年第一季度末，“零一数据”监控的p2p网络借贷平台数量如图1-3所示。统计对象仅限于在中国大陆注册的具有pc端服务的平台(包括信息显示)。

1.共监测6，262个平台，其中只有1，027个正常运行(不包括有争议的平台)，占16.4%。自2018年10月以来，没有推出新平台。

图1:数字趋势1:p2p网上借贷平台(2018年第1季度~ 2019年第1季度)单元:首页

2.问题平台5104个(不含转型和争议)，占平台总数的81.5%。2019年第一季度，新增问题平台53个，同比下降68.1%，环比下降77.1%；其中，3月份有24个问题平台，受春节假期影响，2月份仅出现4个问题平台。

一季度只有53个问题平台，比上个月减少了178个，但涉及的贷款余额高达180亿元，比上个月略有下降，这也表明问题开始集中在大盘股平台上。

图2:问题平台数量的趋势(2018年第1季度至2019年第1季度)单位:家庭

3.第一季度，问题平台主要表现为网站关闭(一些平台的问题时间未知，默认为零)。数据发现，它们被关闭)和清算，分别有25个和14个，占同期行业问题平台总数的73.6%。

图3:问题平台类型和分布(2019年第1季度)单元:主页

二是交易数据:3月份借款金额较2月份大幅反弹，投资利率基本持平

截至2019年第一季度末，零一数据监控的p2p交易(贷款金额、贷款余额、贷款期限和投资利率、借款人和贷款人等。)如图4-8所示。除非另有规定，以下统计数据仅用于匹配完成的贷款项目，不包括债权转让。

1.贷款金额环比下降8.4%，贷款余额继续下降

行业累计营业额约为7.94万亿元，其中2019年第一季度贷款额为2459亿元，同比下降8.4%，同比下降55.5%。

2019年3月，贷款金额为857亿元，同比增长24.6%，同比下降53.5%。3月份贷款额环比增长的主要原因是，一些平台在2月份春节期间暂停或大幅减少了竞价发放。

图4:2018年第一季度至2019年第一季度4:p2p网络借贷行业借款金额趋势单位:亿元

截至2019年3月，行业贷款余额为8029亿元，同比下降35.5%，环比下降3.6%，基本符合“抑股”监管要求。

图5:2018.03-2019.03年p2p网络借贷行业贷款余额走势图5:1亿元

2月和3月，平均贷款期限为311天，投资利率与前一季度基本持平

第一季度，平均贷款期限为299天，与2月份相比，3月份大大延长至311天。3月份平均投资利率为9.42%，明显低于去年同期。除了春节假期的影响，与前一季度基本持平。

图6:6:P2P网上贷款行业平均贷款期限及利率变化(2018.03~2019.03)

3月和3月，借款人和贷款人的数量大幅反弹

3月份，该行业中活跃的借款人和贷款人的数量显著增加。活跃借款人数量预计约为271万人，同比下降33.1%，环比增长23.7%；人均贷款额约3.2万元，比上个月增长0.7%。

贷款人数量约为264万，同比下降40.3%，环比上升21.7%。人均投资约3.3万元，同比增长3.4%。然而，3月份行业借贷者的数量没有赶上1月份，与之前相比仍有一定差距。

图7:7:P2P网上贷款行业及连锁变化中的借款人数(2018.03~2018.03)单位:万人

图8:8:P2P网上贷款行业的贷款人数量及连锁变化(2018.03~2018.03)单位:万人

三.综合分析

1.一个月内借款人和投资者的数量已经反弹，但还没有超过一月份

2018年第四季度，平均贷款期限仅为274天，2019年第一季度大幅延长至291天，3月份增至311天。投资利率为9.42%，明显低于去年同期。除了春节假期的影响，与前一季度基本持平。

此外，3月份借款人和贷款人的数量增加了21%以上，主要受2月份春节的影响，但没有赶上1月份。3月底，一些大型平台出现问题，这不可避免地导致银行对该行业的信心急剧下降。恐怕未来一段时间贷款形势不会太乐观。

2.“头”平台经常移动，有两天的冰和火

在第一季度，“头”p2p平台行动频繁。一方面，上市、融资、并购和整合相继发生；另一方面，清算、备案和调查集中进行。

1月11日，何忠电子贷款母公司提交了招股说明书，并计划在纳斯达克上市；春节前后，p2p平台泰然和你贷款的母公司嘉荫金科分别更新了招股说明书；3月12日，平安发布年度报告，正式宣布陆丰完成第三轮融资；3月15日，Yinduo.com宣布完成c+轮融资；3月24日，网通控股(拥有p2p平台的网通普惠)宣布完成与美国上市公司的合并，实现曲线上市；随后，怡安贷款将宜欣惠民和宜欣普惠整合为上市公司。

在3月的最后几天，红菱风险投资宣布清算，集团贷款网络被立案调查。经济调查涉及到了口袋财务管理...一个接一个的“大事件”再次吸引贷款人质疑这个行业。

3.这两个主要文件奠定了“清算”和“三降”的主题，监管再次强调了信息披露的重要性

今年1月，监管部门发布了两个重要文件，“175号文件”和“1号文件”，为2019年“退”和“三降”定下了主题。“175号文件”的基调和“一号文件”对整改验收、数据报送和信息披露改进的要求，也对网上贷款平台提出了新的挑战。

一号文件要求网上贷款平台逐步完成实时数据访问，并强调信息披露的重要性。3月中旬，广州金木协会计划推出“信息披露服务平台”，实现对辖区内平台的全面数据监控，这也体现了监管部门对平台信息披露的重视。根据零一金融近两个月发布的信息披露排名，网上贷款平台信息披露的及时性和完整性最近有所提高。

四.行业热点综述

1.“175号文件”和“1号文件”两个文件相继出台:奠定了2019年“清理”和“三倒”的主旋律

1月初，互联网金融风险专项整治领导小组办公室发布的175号文件和1号文件两个重要文件在业内发布，为2019年网上贷款行业“还贷”和“三降”奠定了主旋律。

175号通知以“还款”为重点，为网上贷款机构提供分类和处置指引，主要分为已脱离危险并已备案、已脱离危险但未备案、僵尸机构、高风险机构和正常经营机构。提出总体工作要求:坚持以机构退出为主要工作方向。除了一些严格合规的经营机构外，其他机构都可以完全退役，所以我们要做好通关工作，加大整改力度和速度。

“一号文件”明确指出，p2p平台应逐步完成实时数据访问，以完成行政验证。同时，明确了两个“三倒”。一是确保p2p平台总数、业务总规模和辖区内投资者数量实现三个下降；第二，确保每个p2p平台的投资者数量、业务规模和借款者数量减少三个。

备注:“175号文件”是量化风险的应对措施。分类处置直接表明小型平台和高风险平台将被淘汰。“如果可以退休，就应该去通关”也表明这个平台很难通过备案，而且数量很少。一号文件的核心是积极推进行政核查、数据报送、整改和受理，不进行实时数据访问、不完全信息披露或虚假披露的机构将逐步退出。同时，我们明确了“新三减”，统一了地方要求，并继续减少股票业务。这两份文件显示了监管和整改工作的坚定性和彻底性，注定p2p在2019年将面临更大的挑战。

2.中国互助黄金协会更新了会员名单:新增5家在线贷款公司，取消了14家资格

2月3日，中国互联网金融协会在官方网站上更新了会员名单和执行董事名单。新名单包括543个机构和6个自然人协会成员。与旧列表相比，新列表保留了443个成员，排除了31个成员，并增加了100个新成员单位。新增执行董事58名，其中公司53名，自然人李东荣、文海星5名。

执行董事名单中增加了一批新的机构，其中网上贷款行业的企业包括九富金科控股集团有限公司(九富浦辉母公司)、人人贷款业务顾问(北京)有限公司(人人贷款)、深圳分期音乐网络技术有限公司(橙财务管理联合公司)、深圳瑞寿科技有限公司(谨记)、小额信贷(杭州)金融信息服务有限公司(小额信贷网)。

3月22日，中国黄金协会再次调整名单，宣布取消14个会员资格，包括投资家园、金银猫、联合拍卖贷款、永利宝和金融机构；同时，我们公开谴责向倪莹、Baodian.com、傅荣宝平台出借资金的行为，并暂停其会员资格6个月。

零点一点评:根据零点一的统计，新会员名单中有130多个p2p平台(其中一些是集团的子公司)，有20家机构被协会标注为因自身业务问题停止运营。3月22日，14个注册平台的会员资格被取消。公开谴责这三个平台的主要原因是他们没有及时披露信息。此外，一些无标记的平台已经经历了诸如延迟支付、过期项目和提取现金困难等问题。预计今后，协会将进一步处理这些平台，逐步淘汰不符合要求的平台。

3.许多监管机构对“714高射炮”的混乱进行了调查，中国互助黄金要求提交一份自我检查报告

在央视3.15晚会曝光了“714高炮”高息现金贷款的混乱和背后的行业暴力集资后，许多监管部门展开了调查活动。3月16日，北京金木协会宣布，已紧急成立专门处置小组，协调律师、专家和其他专业人士进行一轮全市性检查。3月19日，北京互助黄金协会表示，调查范围包括全市无牌照贷款机构和参与最后一轮自律检查的网上贷款机构。随后，广州和厦门也发布了类似的通知，要求立即取消所有现金贷款或变相现金贷款产品。

3月20日，中国互联网金融协会发布相关通知，要求各成员机构对高息现金贷款、“砍头收息”、暴力催收等违法业务进行全面自查，并在3月底前向互助金协会提交自查报告，对自查中发现的问题立即整改。对于仍从事高利息现金贷款、收取“砍头利息”和暴力收取等非法业务的会员机构，协会将严肃处理，情节严重的取消其会员资格。

零评论:目前，一些机构和个人仍在直接或间接经营和推广现金贷款和现金贷款变体“超利润贷款”，以赚取巨额利润；暴力收集随意泄露借款人的私人信息，扰乱其正常生活和工作。714高射炮，披着互联网金融的外衣，欺诈和掠夺的黑色金融现实；这种非法金融活动滥用技术作恶和利用他人，必须用棍子打死他们。自央视“315晚会”曝光“714高炮”风波以来，许多监管部门都开展了调查活动，如何根治高息现金贷款问题成为亟待解决的问题。

4.成立十年的p2p平台红菱创业宣布清算，集团贷款网立案，口袋财富管理受到调查

3月底，网上贷款行业爆发了一个又一个爆炸性新闻。已运营10年的行业“老大哥”红菱创业投资(Hongling Venture Capital)宣布清算，随后是集团贷款网络备案和口袋财富管理调查。

3月23日，红菱创业投资董事长周世平宣布红菱社区清算初步方案。平台计划于2021年12月底清算平台网上债务资产，剩余部分债权将全部由红菱控股收购；周世平表示，红菱的十亿美元贷款平台将继续保留，并争取备案。

同一天，集团贷款网召开大户部会议，表示将进行转型升级，引导大户部下线；随后传来“集团贷款网络将被清算”的消息，但遭到官方否认。3月28日，东莞市公安局宣布，已对Tuandai.com涉嫌不吸烟一事立案调查，实际控制人唐军自首。

点评:红菱创投的清算计划早在三年前就由老周提出了。2017年，其论坛帖子解释了清算事宜。后来，红菱获得了一笔1亿元的贷款，业内人士猜测这也是为了准备“曲线备案”。清算能否顺利进行还不得而知，很多网友对此持乐观态度。与红菱创业相比，集团贷款网络的备案更令人惊讶。在立案前三天，他否认了清算，声称“尽一切努力立案”，但他被警方突袭了一夜。

据最新报道，东莞市政府接管了集体贷款网络，东莞市公安局对44名犯罪嫌疑人采取了强制刑事拘留措施，并成立了31个工作组，工作组将前往各省(市)和自治区，协助当地公安机关进行案件受理、调查和取证。相关上市公司的衍生技术今天恢复交易，单个词的限制超过45万。张林董事长、于君董事辞职。

一些投资者披露了这一消息。根据天津市反犯罪侦查支队第五大队下发的《关于在“团代网”案件中取得受害人证据的通知》，截至该事件发生时，Tuandai.com共吸收基金投资1500亿元，受伤投资者32万余人，待收款金额396亿元。

2019年第一季度，零一金融发布了三份重量级报告。1月10日，零点金融在北京召开了主题为“新银行、新互助金、新技术、新联系”的2019年新金融年会，发布了《p2p网上贷款合规备案进展全景报告(2018)》和《网上贷款重启:2018年p2p网上贷款危机调查及数据分析》；3月15日，根据及时保护消费者权益的要求，发布了调研报告《网上贷款315:贷款人权益保护现状及对策》。

结合网上贷款行业的整改备案、重启基金、贷款人保护等热点事件，对三份报告进行了详细解读和分析。全景式报道回顾了p2p网上贷款监管体系的形成过程和网上贷款专项整治的始末。从多个角度解读当前行业的整改和备案进展。深度和广度并存，“全景”展示，最后对2019年行业合规申报趋势做出“六大预测”；网上贷款重启报告回答了2018年行业危机的具体表现和原因、2018年p2p十大事件、重启的基础和未来发展研究；《网上贷款315报告》研究了网上贷款行业贷款人保护的现状和存在的问题，并探讨了发展趋势。

点评:这三份报告直接展示了2018年行业的发展情况，分析了整改和备案的进展情况，从贷款人的角度解释了网上贷款行业的现状，可谓是最及时、最全面的分析和解读。

此外，零一金融还推出了“p2p整改与备案进程火中的涅槃”，对100多个平台的近100项指标进行了诊断，对平台整改进度进行了监控，并进行了综合评分。请单击[详细信息]阅读最新一期。

来源：新浪直播网